拥有悲惨身世的高仓信吾（市川雷藏 饰）自幼由小诸藩的武士高仓信右卫门（浅野進治郎 饰）养大。成年之后，信吾选择闯荡世界，三年后学成归来。适值此时，小诸藩请来水户藩的武士庄司嘉兵卫（友田輝 饰）比试剑法

湘西农家子弟狄云，自幼随师父铁锁横江戚长发和师妹戚芳习武务农。　　一天戚长发多年未见的师兄万震山派弟子来请戚长发去作客。三人到了万家。先是逢大盗吕通前来寻仇，狄云拼着受伤打退了吕通，却反而见疑于万家。

钱麟遂父亲心愿，带上门客亦卿和小厮春子，来到七灵峰找辛于学习剑法。亦卿与辛于因为投缘结为知音，岁月静好。子夜来到辛庄要挑战辛于，被辛于重伤，钱麟却对子夜一见如故，教他辛于的剑法。亦卿看出子夜身上戾气，

生性侠义的拉加德尔为了能掌握王子纳韦尔公爵剑法的奥秘，千方百计接近纳韦尔和他比剑，他们在交往中增近了友谊，在纳韦尔处于危难时，拉加德尔挺身而出。纳韦尔深受感动，将骑士称号授予拉加德尔，并将剑法奥秘也传